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2014年，《纽约时报》的一位作家表示，对于那些“既想要成为有冒险精神、有自我主张的投资者，又想要得到深入理财指导”的人而言，网上理财服务可谓是完美的选择。

网上理财服务商，通常被称为机器人投资顾问或自动投资顾问，即使用计算机模型为个人投资者自动量身定制投资组合。这些服务商的“顾问”业务还包括：如何对资产进行最佳分配、如何使投资组合再平衡、如何对红利再投资，并且还提供其他一直由职业投资顾问提供的其他管理服务。网上理财服务商收集投资者的基本信息——包括其投资目标和风险承受能力——然后根据这些数据建立并自动调整投资组合。

相对于17万亿美元的理财市场而言，由机器人投资顾问管理的40亿美元总资产是微不足道的。但该行业发展如此迅猛，《华尔街日报》推测，投资顾问很快就会和旅行社和影像店雇员一样，受到网上自动化服务的冲击。

网上理财服务的优点和缺点

网上理财服务的主要优点是成本。投资者有望花费约0.4或0.5个百分点的费率雇佣一位机器人投资顾问，也就是一万美元的投资组合只需花费40到50美元左右的费用。从另一方面来说，传统顾问的收费起点通常约为资产的百分之一。此外，他们经常推荐费用较高的投资产品，以此赚取更多的收益。另一个主要卖点是，网上理财服务商通常接受那些投资额极其有限的客户。

但是，网上理财服务也有弊端。当涉及投资个股及未被预选的交易所交易基金时，机器人投资顾问提供的投资灵活性不能一直维持同一水平。一位投资者曾表示，机器人顾问要求投资者填写问卷，以确定其风险承受能力，由此导致的错误可能代价高昂，原因是“多数投资者对其能够承受的最大风险没有清晰的概念”。从另一方面来说，人类投资顾问能够寻找危险信号，从而有的放矢地发起讨论。

Electrum Partners的管理合伙人，同时也是网上理财服务业的一位投资银行家的莱斯利•博克斯克说：“购者自慎：买家当心。没有人在电话另一端说，‘你知道，我不认为这是个好主意。我知道你为什么要那么做，但也许你掌握的信息不全。’”他说，“投资信息调查完全取决于你，你不可能委托任何人来照顾你的利益。”

他说：“你想怎么做，完全自便。事情的结果可能千差万别，而你除了自己谁也怪不得。”

十佳理财服务商

网上理财服务蓬勃兴盛，服务商大量涌现，有时致使投资者选择服务商时抉择艰难。而这份十佳服务商名单的确立依据是：服务商的规模、易用性、成本及服务项目。

1. Betterment

Betterment是业内成立最早——可能也是名气最大的网上理财服务商，其目标客户是那些最没有经验的投资者。9万多名投资者通过Betterment管理超过20亿美元的资产。Betterment提供理财规划、退休规划、个人退休账户、信托以及税收亏损收割等理财服务。Betterment对投资规模超过10万美元的账户收取0.15%的费用；对投资额在1万至10万美元之间的账户收取0.25%的费用；对投资额在0至1万美元之间的账户收取0.35%的费用，并且需有最低100美元的自动存款，或是每月收费3美元。

投资者输入基本信息，由Betterment根据一些低成本的全球交易所交易基金（ETF）设计并执行投资组合。Betterment提供搜索资源，既有电脑版界面，也能够通过iOS和Android应用程序获取其理财服务。

2. Wealthfront
Wealthfront管理着超过24亿美元的客户资产，没有交易费，但是要收取0.25%的固定咨询费——另外，购买交易所交易基金（ETF）需要收取费用，此项平均费率是0.12%。其投资规模下限是5000美元，但Wealthfront目前正在促销，为客户的首笔1万美元投资提供免费理财服务。 Wealthfront会为多数投资者挑选交易所交易基金（ETF）；会为那些投资规模超过10万美元的客户购买个股。该公司拥有电脑版和iTunes版两种应用程序。

3. FutureAdvisor
FutureAdvisor说，它“管理您现有的个人退休账户（IRA）、罗斯（Roth）账户、应税账户和其他投资账户。”如果您的账户已经由Fidelity或TD Ameritrade公司负责管理，该公司自述为“仅仅在您现有的账户上增加了一个管理层。”如果您的账户在其他地方，该公司会负责文书工作，从而使这些账户在Fidelity或TD Ameritrade得以巩固。

FutureAdvisor对这些投资进行评估，并在投资多样化、税收和费率方面提出建议。退休理财规划的费用是年投资资产的0.5%，但是由于FutureAdvisor推出的大学理财规划和投资内容对学生的家长均不收取费用，因而让人为之眼前一亮。所有投资由FutureAdvisor投资推荐引擎和一个人工投资团队共同管理。除了电脑版程序以外，FutureAdvisor公司还拥有可在Apple设备上使用的移动应用程序。

4. WiseBanyan

WiseBanyan因其价格结构脱颖而出，因为他们不收费。该公司自诩为“世界首个免费投资顾问” ，不设投资规模下限，注册账户、购买或持有基金均不收费。该服务商的营利渠道是附加服务，比如：税收损失收割，并且当然包括，甚至是购买收费最低的交易所交易基金（ETF）的费用。

为了调节流量，照顾那些雇人开立账户的经纪交易商，想注册WiseBanyan账户还需要排队。从红利再投资到投资再平衡，所有理财业务都是自动处理的，用户可以通过电脑版应用程序访问其账户。该公司目前尚不提供移动应用程序。

5. Motif Investing

Motif Investing的目标客户是那些比较高端的投资者，其兴趣是主动式交易个股及其他证券产品。该理财方式涉及150多个名为“基本模式”的内部投资篮子和其他用户创建的55,000多个其他投资组合单元。每个投资组合单元收费9.95美元，内含多达30种不同的股票。有10多万名投资者使用Motif。它既提供电脑版应用，也提供在Apple和Android移动设备上使用的应用程序。

6. Personal Capital

Personal Capital管理着超过70万客户的1500多亿美元的资产。它上榜的理由是，一个账户配一名人工顾问，在设立账户期间和账户的整个存续期内均可以提供咨询。用户可以通过iOS和Android移动设备，以及Apple Watch和Amazon获取服务。

该服务商的重点是401k退休金理财服务，目标客户是经验比较丰富的投资者，不收取交易佣金，但是首笔100万美元的投资要收取0.89%的顾问费。对于投资规模为1000万美元的投资者，该费率逐渐下降到0.49%。

7. MarketRiders

MarketRiders自2007年运营以来，已建立了15000多个投资组合，总价值超过50亿美元。其低成本的交易所交易基金（ETF）收取0.2％的平均费用，其服务费用是每月12.50美元，并且提供首月免费服务。该服务不会与任何理财经纪人发生冲突，声称能够降低80％的费用。它既提供电脑版应用，也提供iOS设备上使用的应用程序。

8. Hedgeable

Hedgeable宣称提供“多于其他机器人投资顾问能够提供的账户类型”。该服务不使用第三方专业人士，用户可访问实时分析平台，不设账户下限，费用范围在0.3%到0.75%之间。在适用情况下，Hedgeable也接受比特币购买服务及进行融资。

9. Covestor

Covestor的用户有权对公司的分析师进行比较，然后生成由其本人选择的专业人士所做的投资项目。用户可以投资仅限于交易所交易基金（ETF）的产品；对核心投资组合进行再平衡要收取0%到1%的费用，投资规模下限是5000美元至2万美元之间；主动式管理卫星投资组合所需的投资规模是1万到50万美元之间，收取0.3％至1.5％的费用。Covestor的合格投资组合采用对冲基金策略，收取操作和管理费，其适用投资者的投资规模至少为50万美元。

10. Acorns

Acorns把您的零花钱投入投资组合。Acorns询问投资者的投资目标及风险接受能力，投资者选择一个包括交易所交易基金和债券的投资组合。当投资者将银行卡关联到投资账户时，Acorns把每笔买入交易调到最接近的数额，然后将“零花钱”放入投资组合。

投资者也可以聚拢资金上限上一次性入资或重复投入。没有投资下限，也不收取款手续费，但余额达到5000美元的账户每月收取1美元的服务费，余额超过5000美元的账户收取0.25%的服务费。该服务商提供iOS和Android应用程序以及一个电脑版应用。

选择理财服务的建议

《福布斯》撰稿人罗伯•伯杰建议考虑那些并非所有网上理财服务商都能提供的投资项目，比如：税收损失收割，投资个股的能力，选择在线顾问未选择的交易所交易基金（ETF）的灵活性，以及针对自主创业人员的简易雇员退休金账户。此外，了解转账事宜之后再进行注册——一些公司允许投资者将资金储存于知名券商处，而有些公司则要求投资者将资金转移至第三方托管。

尽管这些顶级网上理财服务商都处于同一个行业，其服务项目、服务方式和收费项目却千差万别。查看他们提供的服务内容，以确定哪一个最适合您的投资需求。

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