本文共字，预计阅读时间。
1. 投资资金管理概述
传统的资金管理是指投资者或者投资机构根据金融市场的变化，风险与收益关系以及配合自身的投资风格，通过有计划地，合理地分配资金，控制总体和每一笔投入资金的比例等手段，以达到资金安全高效运作的目的。
资金管理的核心是风险，目的是收益，其方法是根据风险的大小控制资产的使用比例，根据收益预期进行资产配置。在保证资金安全的前提下，尽量提高收益率，让资产获得长期稳定的收益。
由于金融市场存在着不确定性，所以资金管理在投资的框架中显得尤其重要。资金管理体现在金融投资的每一个环节中。合理的资金管理可以控制整体投资计划的风险，实现总体投资的利益最大化，同时可以对通过止损止盈等方式，对每一笔交易进行风险调节。
一般的资金管理的指标有：
投资账户总资产占全部闲散资产的比率
投资的标的资产占据投资账户资产的百分比
单个投资品种占整个已投资资金的占比
阶段性投入资金分配
止盈止损比率
获利留存比率
通过灵活使用以上指标，为投资带来更加安全的风险收益比。
2. 资金管理与风险收益
在投资过程中，资金管理主要通过控制仓位实现。
为了提高单位资金的收益，和增强资金的运用效率，资金管理一方面充分利用市场波动的特征，回避风险较大的下降趋势，当风险释放后，再重新回到市场中；另一方面是通过对不同特征的投资品种进行不同仓位的配置，如股票与比特币，采用合理的投资组合，从而达到盈利的最大化。
对于总体的资金运用（仓位控制），则是利用市场风险与仓位的反比关系进行运作。资金管理利用资本市场的波段特性，在有利的市场中注入资金，在不利的情况下撤离资金。
3. 资金管理与投资风格
熟知的投资风格主要分为三大类，保守型，激进型以及稳健型。
保守型投资的投资风格以防御为主，以保证资金的安全为首要任务，以中长线为主要操作手段。通过基本面和大趋势分析，投资者在一般在底部布局，明确上升趋势后，以相对较低的价格建仓。
激进型投资以获取投资利润为主要目的，希望能够最大限度地发挥资金的赚钱效应，利用投资市场的活跃程度和时间周期发挥资金使用效率。一般激进型投资会选择风险较大的另类资产投资，如比特币此类的数字货币，波动较大，收益也较大。
稳健型投资为风险中性投资者，具有一定的风险承受能力，希望得到稳健的投资回报。
不同的投资风格和投资需求应对着不同的资金管理风格。高风险品种的市场表现往往会在波动幅度与波动频率高于低风险品种，所以激进型投资的资金管理力度要强于保守型及稳健型。
4. 不同的资金管理模式及技巧
资金管理有很多模式，有金字塔加码模式，矩形加码模式和投资组合资金管理模式等。各模式都有各自适应的行情，投资者应该依据当下正处的行情，选择适当的模式。
当处于较明确的市场底部时底，金字塔加码模式会在市场确定向上转向以及满足建仓条件时，首次开仓，并且开仓资金较大。当市场走势与预期相同，随着向上的确定性增强，逐步加码，加码比率也将越来越小。
矩形加码模式则是投资者在建仓加码过程中，每次加码相同资金比率的方法。此模式相对灵活方便，受资金量和运作周期影响不大，但在发挥资金效率上由一定缺陷。
投资组合涉及到资金的整体布局，与投入资金量，投资所在市场以及投资人对风险的看法相结合的一种管理模式。此模式大致分为两种，静态资金管理和动态资金管理。静态资金管理的投资者按照某一固定的比率持有不同风险类别的股票，并且这种比例关系不随市场的变化而变化；动态资金管理的投资者的资金配比随市场的变化而变化，用较大比率的资金追逐市场热点。
本文为雷盈原创文章，雷盈（公众号:RadarWinChina）是上海区块链标杆企业，为区块链全产业链提供技术与咨询服务。
非常感谢您的报名，请您扫描下方二维码进入沙龙分享群。
非常感谢您的报名，请您点击下方链接保存课件。
点击下载金融科技大讲堂课件本文系未央网专栏作者发表，属作者个人观点，不代表网站观点，未经许可严禁转载，违者必究！
本文为作者授权未央网发表，属作者个人观点，不代表网站观点，未经许可严禁转载，违者必究！
本文版权归原作者所有，如有侵权，请联系删除。
京公网安备 11010802035947号