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互金爆雷不断,行业究竟何去何从?

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跑路现状

P2P行业经过前期的野蛮生长,良莠不齐。到目前专项整治,市场已经进入加速出清的阶段,从去年末的钱宝网,到今年4月份的善林金融,再到6月份的唐小僧,这些标志性的平台相继倒掉,并在6月中旬以来引发了一场爆雷潮。6月停业及问题平台数量为80家,其中问题平台63家,包括提现困难、经侦介入和跑路,停业或转型平台有17家。问题平台数量达到了一年以来的新高。进入7月,爆雷依旧没有停止。7月12日,被称为最不会跑路的网贷平台,网贷之家兄弟公司,深圳网贷平台投之家发生爆雷事件。

爆雷特点

目前爆雷的主要特点表现在(1)地区集中。上海、杭州、深圳等地已经纷纷出现爆雷事件,网贷平台的跑路潮已经开始从这些地方蔓延至全国,江苏目前还没有发生平台跑路事件,但也不排除存在问题的平台。(2)时间集中。从6月中旬开始,引发新一轮跑路潮现象,6月份出问题的平台达到80家,但是进入7月份以来,截至7月13日,已经有70多家网贷平台产生问题。(3)数量集中。从6月份开始大量的平台集中跑路,仅7月9日一天,爆雷的P2P平台就有16家。(4)涉案金额较大。7月份截至7月13日出问题的70多家网贷平台待还本金至少在300亿元以上,深圳投之家涉案金额为29亿,上海唐小僧涉案金额接近10亿,杭州多多理财涉案金额达12个亿。

爆雷原因

接连不断的“爆雷潮”主要有以下几个原因:

1、违规经营。这是网贷平台爆雷最根本的原因,真正合法合规经营的网贷平台是不会发生爆雷跑路事件的。但是由于公司内控制度不合规,风控能力差,坏账高企,投资人情绪恐慌出现挤兑。此外加上行业持续动荡、负面爆发、媒体抹黑导致用户恐慌性挤兑,大批量借款人的还款意愿丧失,市场资金收紧,往年的一些骗子平台、高返利平台窟窿大了,庞氏骗局难以维系,资金链断裂在所难免。

2、文明催收成为主要的催收方式。暴力催收的平台已经成为人人喊打的过街老鼠,平台发生逾期及坏账已全面禁止强制上门催收等行为,全部改为文明催收电话提醒,或通过法律途径走法律诉讼的方式对逾期和坏账进行追索和处理。因此造成不良资产的处理时间周期变长,公司垫付资金压力变大。

3、国家已明令禁止借款利息及各种收费综合年化不得超过24%,而公司资金及运营成本却在逐年升高,获客成本持续高涨,加之平台盈利能力不足,导致平台无法继续维持下去。

4、从宏观经济来看,经济非高速发展下,特别是今年整体的监管格局是机构去杠杆,市面上的资金相对往年处于较紧的状态,很多企业债务违约率上升,包括融资渠道丰富的上市公司都频繁爆雷,导致关联的P2P网贷平台出现逾期,而且企业融资规模都较大,一旦违约就是大事,部分平台就算想自己兜底,可能也没那个实力。

平台自融、发放假标劣标、庞氏骗局、缺乏自主造血能力等等,在P2P网贷行业的强监管时代和经济非高速发展下,历经了近两年的风险整治,P2P网贷已不再是从前鱼龙混杂的局面,平台们已从“偷偷跑路”到七成都能“大方公告”,这在一定程度上反映了整治工作的正面成效。

对当前网贷行业出现新动态的看法

第一,我们要对这个行业坚定信心。网贷行业始终还是有利于国家经济发展的行业,就连新华社也认可这个行业。可以说这个行业的初心还是好的,只不过大量的骗子进入这个行业,挤出一部分好孩子。好坏孩子的辨别标准是是否真正服务实体经济。在目前的合规备案实践过程中,也了解到有些合法合规的平台有些怨言,我合法合规,为实体经济服务,但是现在备案延迟,那些不合规的平台还在继续运营,甚至规模越来越大,而我只能继续亏欠,也要守法,不敢做大规模,对于这个问题,其实也不用可以纠结,强监管的最终结果肯定是坏孩子淘汰出局,好孩子继续服务实体。另外,网贷行业的待收余额为1万亿,也就是说网贷行业为广大中小微企业,为低收入群体提供了一万多亿的资金,没有网贷这个行业,无数中小微企业低收入群体还在默默的忍受着高利贷,暴力催收的摧残,过去网贷行业发展确实不是很健康,现在由不健康的发展走向健康的发展,这必然要经过一个阵痛的过程。未来,我们还是要充满信心。而现在,就是骗子还债的时候了。

第二,这个时候要慎投,切忌加杠杆。我对这个行业坚定信心,并不是说这个时候还要把大量的资金投到网贷行业中,相反,这个时候要慎投,切忌加杠杆,不要玩火。虽然我也是网贷从业者,但是我还是建议大家近期少投网贷,尤其是去投听都没有听过的野鸡平台,因为我们很难辨别出优质、劣质网贷平台,在国家不断强调去刚性兑付的背景下,就连银行都要打破刚性兑付,何况网贷呢,这就好比企业招聘更愿意选择985、211高校的毕业生,虽然非211高校也有很多优秀的学生,对于企业来说,辨别成本太高,而985、211高校毕业生的平均质量要超过非211,那我还不如直接选择985、211的呢,当前在我无法辨别优劣质网贷平台的情况下,慎投、少投而好,对自己的资金负责,不要听别人忽悠,毕竟投得是你自己的钱,不是别人的钱。

第三,主动逾期的平台肯定会越来越多。在整个网贷行业中,也只有拍拍贷能经得起逾期,纯信息中介。大部分都是要么发假标,要么自有资金进行刚兑,但是在强监管的背景下,在各家平台都要接受验收检查的背景下,发假标很容易被发现,一旦被发现基本就判死刑了,而自有资金又不足以刚兑,剩下的只能进行主动逾期,图腾贷和信融财富事件就是一个标志。

第四,这个行业肯定不会像以前那么火了。这并不代表我对这个行业有悲观的倾向,我认为网贷行业的健康发展跟这个行业有多少家平台并没有多少关联,而是跟这个行业是否真正为实体经济服务,是否真正党的给投资人带来切切实实的收益,是否支持国家普惠金融的事业有关。去年下半年开始都在纷纷讨论网贷平台的价值,主流的的观点都认为未来备案后的网贷平台价值至少五亿以上,我认为吹牛了。首先,大部分平台业务规模无法做大,因为在这么强监管下,合规性资产越来越难找,这也就标志着未来网贷行业的规模可能并不会很大,对于单个中小平台来说,贷收往往做到十来个亿就基本差不多了,因为再多的话,风险很难控制的住,除非平台做不合规业务以及有很深厚的背景。其次,网贷运营真的很难,在自建资产端的情况下,一家企业向你借款,但是真正能够按时还款的其实并没有你想象得那么多,但是投资人的资金你必须按时归还,网贷获客得线上获客,平台花费大量得资金进行线上推广获客,但是假如你不按时还款,投资人在第三方网贷论坛发布平台逾期贴,那么平台倒不倒咱们另说,但是麻烦肯定不断,也许你还天真的认为按照法律,我只是信息中介,借款人不还钱,按道理我也不应该还,拍拍贷不就是这样嘛?我想说的是你想多了,也许可能你会成为另外一家拍拍贷,不过这是一个很长的过程,(人家都发展十一年了)而在这之前你能不能活得下来,还得打一个大大的问号。

网贷行业在经历从萌芽到野蛮生长,再到强监管以及未来合规备案后的规范发展,即将经过一个轮回,这个行业的出现将民间地下融资、高利贷、暴力催收、套路贷等纷纷拉进人们的视线,让社会大众真正开始关心这些乱象,给借款人提供一条融资的渠道,给投资人提供一条理财的渠道,也许未来没有互联网金融这个概念,互联网金融最终归并到金融业态中,成为类似租赁、小贷、银行那样的金融业态。但是无论这个行业最终剩下多少家,未来走向,至少这些年我们都是这个行业发展的见证者!

本文系未央网专栏作者徐阳洋发表,属作者个人观点,不代表网站观点,未经许可严禁转载,违者必究!


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徐阳洋未央青年

6
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TA还没写个人介绍。。。

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